مقدمه
وقتی صحبت از سرمایهگذاری میشود، حوزههای مختلفی به ذهن میآید. بازار سهام، اوراق قرضه و صندوقهای سرمایهگذاری از جمله مواردی است که افراد مختلف برای سرمایهگذاری به سمت آنها میروند. سرمایهگذاری در املاک و مستغلات را هم میتوانیم یکی از این موارد در نظر بگیریم و این حوزه یک استراتژی سرمایهگذاری مناسب محسوب میشود. در این مقاله قصد داریم تا هر آن چیزی که در مورد املاک و مستغلات و نحوه سرمایهگذاری در آن نیاز دارید بدانید را توضیح دهیم؛ پس با دسی متر همراه باشید.
املاک و مستغلات چیست و چه تفاوتی با هم دارند؟
بخش املاک و مستغلات (Real Estate) یکی از بخشهایی است که بازار داغی دارد و افراد بسیار زیادی در این حوزه فعالیت میکنند. قبل از هر چیزی نیاز داریم تا به طور دقیق در معنای این عبارت به توافق برسیم و در مرحله بعد سراغ موارد دیگر برویم. واژه ملک یا املاک به کلیه اموالی گفته میشود که میتواند متعلق به اشخاص حقوقی و یا حقیقی باشد؛ اشخاص حقیقی مثل افراد و اشخاص حقوقی مثل نهادهای مختلف.
نکته بعدی این است که این املاک میتوانند منقول و یا غیرمنقول باشند. منقول در لغت به معنای قابل حمل است و اموال غیرمنقول اموالی هستند که جابهجایی آنها بدون اینکه آسیبی به آنها وارد شود ممکن نباشد. دو واژه املاک و مستغلات که معمولا در کنار هم استفاده میشود شامل مواردی از جمله زمین، منابع طبیعی، زمین کشاورزی، ساختمان، ویلا، آبهای زیرزمینی و… میشود. فرق املاک و مستغلات را اینگونه میتوانیم تعریف کنیم که املاک میتوانند دارای صاحب و یا صاحبان خاصی باشد که در آن ساکن هستند؛ اما از طرفی مستغلات که مفهومی کلیتر دارد، به اموالی گفته میشود که قصد خرید و فروش آن را داریم.
املاک و مستغلات انواع مختلفی دارد و ما میتوانیم آن را به پنج دسته کلی تقسیم کنیم. دسته اول املاک مسکونی هستند که به اموال با هدف سکونت نسبت داده میشود. دسته دوم املاک تجاری هستند که با اهداف تجاری و کسبوکار از جمله فروشگاه، مجتمعهای آپارتمانی، بیمارستان، هتل، پمپ بنزین و… ساخته میشوند. دسته سوم املاک صنعتی هستند که به کارخانه، توزیع محصول، انبار و اهداف تحقیقاتی مربوط میشوند. دسته چهارم زمین است که به زمین خالی و کشاورزی، باغ، دامداری و… نسبت داده میشود. در نهایت دسته پنجمی هم میتوانیم در نظر بگیریم که مربوط به اهدافی خاص از جمله گورستان، ساختمانهای دولتی، کتابخانه، پارک، مدرسه و… میشود.
چرا و چگونه در املاک و مستغلات سرمایهگذاری کنیم؟
سرمایهگذاری در بخش املاک و مستغلات مزایایی دارد که باعث شده بسیاری از سرمایهگذاران این حوزه را به حوزههای مالی دیگر ترجیح بدهند. این حوزه به طور کلی یکی از بخشهایی است که نسبت به بازارهای مالی دیگر میزان ریسک پایینتری دارد و سرمایهگذار متحمل ریسک کمتری خواهد شد. یکی دیگر از ویژگیهای بخش املاک و مستغلات این است که پراکندگی بیشتری به سرمایهگذاریهای شما میدهد.
از آنجایی که املاک و مستغلات به نسبت، همبستگی کمتری با حوزههای مالی دیگر دارد، سرمایهگذاری در آن به این معنی است که اگر به طور مثال بازار سهام نزولی باشد، این بخش میتواند سودده باشد؛ بنابراین تخصیص دادن بخشی از سرمایه به این حوزه میزان ریسک شما را حتی بیشتر کاهش میدهد. ویژگی دیگر املاک و مستغلات ضد تورم بودن آن است. با گسترش حوزه اقتصادی تقاضا در سمت این بخش هم افزایش پیدا کرده و در نتیجه ارزش بیشتری پیدا میکنند؛ بنابراین دارایی موجود در این بخش قدرت خرید خود را حفظ کرده و تورم را دور میزند.
برای سرمایهگذاری در املاک و مستغلات روشهایی وجود دارد که میتوانید از آنها استفاده کنید. یکی از این روشها اجارهدادن است. شما میتوانید ملکی را خریداری کرده و آن را رهن و اجاره دهید و از این طریق سود کنید. شما همچنین میتوانید املاک قدیمی و کلنگی را خریداری کرده، آن را بازسازی کنید و به فروش برسانید. همچنین بهجای بازسازی صرفا میتوانید املاکی را خریداری کرده و پس از مدتی همان را با سود بیشتر بفروشید. شما همچنین میتوانید در ساخت املاک و مستغلات مشارکت کرده و پس از فروش آن، بخشی از سود را دریافت کنید. مفهوم دیگری در این زمینه هم وجود دارد با نام صندوق املاک و مستغلات (REIT) که روش دیگری برای سرمایهگذاری به شمار میرود و در ادامه بیشتر راجع به آن توضیح خواهیم داد.
نکته دیگری هم که باید در نظر بگیرید این است که موارد مختلفی میتواند روی املاک و مستغلات تاثیر بگذارد؛ مواردی از جمله مکان، وضعیت اقتصادی، دسترسی به حملونقل عمومی، مدرسه، مالیات و… همه میتواند روی ارزش یک ملک تاثیرگذار باشد. اما به طور کلی سرمایهگذاری در این بخش به درآمدی ثابت، افزایش سرمایه و افزایش تنوع در سرمایهگذاری منجر میشود و شما هم میتوانید این حوزه را برای سرمایهگذاری مدنظر قرار دهید.
نگاهی به صندوق سرمایهگذاری املاک و مستغلات
همانند صندوق سرمایهگذاری سهامی که در سهام شرکتها سرمایهگذاری میشود، صندوق املاک و مستغلات هم با هدف سرمایهگذاری در بخش املاک و مسکن روی کار آمده است. این مفهوم ابزاری است که دارایی سرمایهگذاران مختلف را جمعآوری کرده و به آنها این امکان را میدهد تا بتوانند در حوزه املاک کسب سود کنند. این در حالی است که این سرمایهگذاران دیگر نیازی ندارند تا شخصا ملکی را خریداری کرده و یا مدیریت آن را بر عهده بگیرند.
این صندوقها مثل صندوقهای سهام، مناسب افرادی است که به دنبال یک درآمد منظم هستند. صندوق املاک و مستغلات در واقع به مکانهای مختلفی از جمله فروشگاهها، بهداشت و درمان، رهن و ساختمانهای اداری مربوط میشوند. مزیت بزرگی که این نوع از سرمایهگذاری در بخش املاک دارد نقدینگی بالای آن است؛ به این معنی که معامله آن بهسهولت انجام میشود.
سخن پایانی
املاک و مستغلات یکی از بخشهایی است که افراد زیادی برای سرمایهگذاری به آن روی میآورند؛ زیرا مزایایی با خود به همراه دارد که در حوزههای مالی دیگر برای سرمایهگذاری دیده نمیشود. شما هم میتوانید برای کسب سود بیشتر و یا افزایش تنوع در سرمایهگذاری و کاهش ریسک سرمایهگذاری، سرمایهگذاری در املاک و مستغلات را در نظر بگیرید. دسیمتر هم در این راه به شما کمک خواهد کرد و با ارائه خدمات خود باعث میشود تا با خیالی آسوده در این حوزه اقدام به سرمایهگذاری کنید. حال نوبت شماست تا نظر خود را در مورد این موضوع با ما در میان بگذارید.
